522 صفقة اندماج واستحواذ بـ71 مليار دولار في الشرق الأوسط خلال 9 أشهر

كشف تقرير اقتصادي أن منطقة الشرق الأوسط وإفريقيا سجلت 522 صفقة اندماج واستحواذ بقيمة 71 مليار دولار، بزيادة 9% في عدد الصفقات و7% في قيمتها، خلال 9 أشهر، مقارنة بنفس الفترة من العام السابق سنة.
وجاءت السعودية والإمارات على رأس قائمة الوجهات التي فصّلها المستثمرون بسبب سياساتهما الداعمة للأعمال، حيث تم تسجيل 239 صفقة بقيمة إجمالية معلنة قدرها 24.5 مليار دولار.
كما كانت الدولتان من أهم الدول المشاركة في نشاط الاندماج والاستحواذ في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا من حيث حجم وقيمة الصفقات، إذ استحوذتا على ما نسبته 52% من حجم الصفقات في المنطقة و81 % من قيمتها.

عمليات الاندماج والاستحواذ

ولعبت عمليات الاندماج والاستحواذ عبر الحدود خلال الأشهر التسعة الأولى من عام 2024 دوراً مهماً في حجم وقيمة الصفقات، حيث ساهمت بنسبة 52% من حجم الصفقات و73% من قيمتها الإجمالية.
وارتفعت قيمة صفقات الاندماج والاستحواذ المحلية على أساس سنوي بنسبة 44% لتصل إلى 19.3 مليار دولار، مدفوعة في المقام الأول بالصفقات التي نفذتها كيانات مرتبطة بالحكومة في قطاعات النفط والغاز والمعادن والتعدين والكيماويات. وشكل نشاط الاندماج والاستحواذ المحلي ما نسبته 48% من إجمالي عدد الصفقات.
وحافظت الولايات المتحدة الأمريكية على مكانتها كوجهة مفضلة للمستثمرين من منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا، حيث سجلت 32 صفقة بقيمة إجمالية بلغت 18.3 مليار دولار.
وقال براد واتسون، رئيس قسم الصفقات والاستراتيجية لمنطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا في إرنست ويونغ: “شهدت أنشطة الاندماج والاستحواذ في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا تحسناً ملحوظاً هذا العام، على خلفية التحولات السياسية الاستراتيجية والتحرير الاقتصادي”. من لوائح الاستثمار وتدفقات رأس المال القوية من المستثمرين. .
وتابع: “في الوقت نفسه، فإن تعزيز العلاقات الإقليمية مع الاقتصادات الآسيوية والأوروبية، إلى جانب العلاقات القوية القائمة مع الولايات المتحدة، مكّن دول منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا من الوصول إلى أسواق أكبر وأكثر تطوراً”.

أهم 10 صفقات لدول الخليج

10 من أكبر صفقات الاندماج والاستحواذ في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا خلال الأشهر التسعة الأولى من عام 2024 تركزت في دول مجلس التعاون الخليجي.
سجلت المملكة العربية السعودية أكبر صفقة محلية معلنة، حيث استحوذت شركة أرامكو السعودية على حصة 22.5% في شركة رابغ للتكرير والبتروكيماويات من شركة سوميتومو كيميكال ومقرها طوكيو، مقابل 8.9 مليار دولار.
وأشار التقرير إلى تنفيذ أكبر صفقة في فبراير 2024، مع استحواذ شركة Clayton Dubilier & Rice، وStone Point Capital، وشركة مبادلة للاستثمار على شركة Truist Insurance Holdings مقابل 12.4 مليار دولار.
وفي مارس/آذار 2024، استحوذت شركة الأسهم الخاصة PAG، ومبادلة للاستثمار، وهيئة أبوظبي للاستثمار على حصة 60% في وحدة مراكز التسوق التابعة لمجموعة الإدارة التجارية الصينية، تشوهاي واندا، مقابل 8.3 مليار دولار. .
وكانت قطاعات التأمين والنفط والغاز أكثر القطاعات جذبا للمستثمرين في الأشهر التسعة الأولى من العام، حيث استحوذت على 34% من إجمالي قيمة الصفقات المعلنة.

الصفقات المحلية

وشهدت الأشهر التسعة الأولى من عام 2024 إبرام 248 صفقة محلية بقيمة معلنة مجمعة بلغت 19.3 مليار دولار، أي بزيادة قدرها 7% في نشاط الصفقات.
وشاركت شركات خليجية بنسبة 81% من هذه الصفقات، وهو ما يعكس المستوى العالي لنشاط الاندماج والاستحواذ داخل المنطقة. وتم تنفيذ 139 صفقة داخل وبين السعودية والإمارات، تمثل 56% من إجمالي عدد صفقات الاندماج والاستحواذ المحلية.
ومع تزايد التركيز على التحول الرقمي وأنماط الاستهلاك المتغيرة، شهد قطاع التكنولوجيا والمنتجات الاستهلاكية 78 صفقة تمثل 31% من إجمالي حجم صفقات الاندماج والاستحواذ المحلية.
واستحوذت قطاعات النفط والغاز والمعادن والتعدين على الحصة الأكبر من صفقات الاندماج والاستحواذ المحلية من حيث القيمة، بواقع 19 صفقة بقيمة 10.9 مليار دولار. وسيطر قطاع النفط والغاز على 46% من إجمالي قيمة هذه الصفقات.

السعودية في المقدمة

وتصدرت المملكة العربية السعودية قوائم الدول المستهدفة والدول المتقدمة بعروض، كما ضمت كلا القائمتين الإمارات العربية المتحدة والمغرب والبحرين ومصر.

المعاملات الواردة

ومع تحول منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا إلى واحدة من أكثر الوجهات جذباً للاستثمار الأجنبي المباشر، ارتفع عدد الصفقات القادمة إلى المنطقة في الأشهر التسعة الأولى من العام الجاري بنسبة 20%، كما ارتفعت قيمتها بنسبة 47% مقارنة مع العام الماضي. نفس الفترة من عام 2023. وتم تسجيل 127. ومن المقرر إبرام الصفقة خلال الأشهر التسعة الأولى من عام 2024، بقيمة إجمالية معلنة تبلغ 10.4 مليار دولار.
وقد سيطرت الولايات المتحدة والمملكة المتحدة معاً على 42% من إجمالي صفقات الاندماج والاستحواذ الواردة. وسجل قطاعا التكنولوجيا والخدمات المهنية أعلى مستوى من حيث حجم وقيمة الصفقات، حيث ساهما بنسبة 48% و39% على التوالي.
وساهمت الولايات المتحدة بنسبة 33% من إجمالي عدد الصفقات في هذه القطاعات، حيث كانت 80% من هذه الصفقات عبارة عن شراكات مع دولة الإمارات العربية المتحدة، مما يظهر اهتماماً قوياً من جانب الولايات المتحدة بالتكنولوجيا والخدمات المهنية في الإمارات. وذلك بفضل جهود التحول الرقمي. زيادة اعتماد الذكاء الاصطناعي.
ونظراً لزيادة تدفقات الاستثمار الأجنبي المباشر في القطاع الخاص، استحوذت الإمارات على 60% من إجمالي عدد صفقات الاندماج والاستحواذ الواردة و67% من قيمتها.

المعاملات الصادرة

وكانت الصفقات الصادرة خلال الأشهر التسعة الأولى من عام 2024 هي المساهم الأكبر في إجمالي قيمة صفقات الاندماج والاستحواذ المعلنة بنسبة 58%، بواقع 147 صفقة بقيمة 41.4 مليار دولار.
واستحوذ قطاعا التأمين والعقارات على 50% من قيمة هذه الصفقات، والتي نتجت بشكل رئيسي عن صفقتين ضخمتين شاركت فيهما صناديق الثروة السيادية من منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا. وساهمت الولايات المتحدة والصين بنسبة 70% من قيمة الصفقات الخارجية.
وسيطرت آسيا وأمريكا الشمالية معاً على 46% من إجمالي عدد الصفقات الصادرة و77% من قيمتها.
وقال أنيل مينون، رئيس الخدمات الاستشارية لعمليات الاندماج والاستحواذ وأسواق رأس المال لمنطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا في EY: «يشهد سوق الاندماج والاستحواذ في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا نشاطاً كبيراً، حيث نتوقع أن نختتم العام بأكثر من 700 صفقة، وهو ما يمثل نمواً قوياً للغاية». قريب من الرقم. وهو أعلى رقم قياسي خلال السنوات الخمس الماضية والبالغ 750 صفقة.
وأضاف: “هذا إنجاز ملحوظ في ظل الظروف الجيوسياسية غير المستقرة وارتفاع تكلفة رأس المال”.